A nagy durranás a; Les Echos nyugdíj-előtakarékosság
A Pacte-törvény előírja a nyugdíj-előtakarékosság reformját, nevezetesen a nyugdíj-előtakarékossági terv (PER) létrehozásával, amely állítólag nagyobb rugalmasságot ad a jelenlegi megállapodásoknak. Dekódolás.
Egy másik, nehezen oldható gubanc, a nyugdíjazásra szánt személyes megtakarítás eszköze. Az életbiztosítás eljátssza ezt a szerepet, kivéve ... ez nem olyan, mint régen. "Negyven éve a franciák rendelkeznek a garanciával, a teljesítménnyel, a likviditással ezzel a megtakarítási megoldással, röviden a vajjal, a pénzzel, a vajjal és a tejszínes krémmel" - kommentálja Olivier Mariée, az Axa France kereskedelmi igazgatója. De ennek az időnek vége. Az úgynevezett "euróalap" szuper martingál volt, amikor a biztosító magas kamatlábakkal vásárolhatott államkötvényeket, ez a kamat jó megtérülést jelentett a megtakarítóknak. De ma az államok 0% -os hitelt vesznek fel, sőt negatív kamatlábbal is. Ami azt jelenti, hogy egy napon a megtakarítónak kell fizetnie az államnak! Ma már kevesen tudják, "a biztosítók garantálják a megtérülés 0% -át, ami negatív kamatlábak mellett már nem rossz" - állapítja meg Olivier Mariée. De elismeri, hogy nem ideális a nyugdíjazásra való felkészüléshez a következő évtizedekben.
Így a franciáknak egyetlen „felosztó-kirovó” rendszerrel kell rendelkezniük (szolidaritás a generációk között és a szakmák között) és egyetlen „finanszírozott” rendszerrel (személyes megtakarítás). "Ez valóban nagy előrelépés a nyugdíj-előtakarékosság és a megtakarítók felszabadítása terén" - reagál Christophe Goudal, Nizza vagyonkezelési tanácsadója. És nem csak ő gondolja így! „Elég Perp- és Madelinellenes voltam, mert elleneztem az életjáradék kilépését - teszi hozzá párizsi kollégája, Bertrand Tourmente. Ott úgy gondolom, hogy ez az új PER nagyon érdekes, mert most nyugdíjba vonuláskor szabadon fogjuk tudni részleges vagy teljes visszavonását. "
A reform konkrétan háromfejű megtakarítási tervet ír elő, amelynek során az egyéni PER-et (amely megfelel a Perp-nek és a "Madelin" -nek) és a PER-nek egy vállalat keretében jegyzik, két fiókkal: opcionális PER-vel az összes munkavállaló számára a vállalat (jelenleg Perco néven, amely a jelenlegi munkavállalói megtakarítási terv), és amely néhányukra jellemző a hierarchiában levő szintjük szerint (az általános kódex szerinti adókra hivatkozva "83. cikknek" nevezik). Összefoglalva: mindenkinek lehet PERin (egyéni, opcionális), PERcol (kollektív, opcionális), PERcat (kategorikus, kötelező, ha be van állítva). A vállalatok képesek lesznek ezt a három PER-t egybe egyesíteni. Olyan eszköz, amely azonban nem egyszerű, különösen a fiskális szempontokat illetően. Ez arra késztette Olivier Rozenfeldet, a vagyonkezelési tanácsokkal foglalkozó képzési szervezet, a Fidroit elnökét, hogy „a marketingeseknek nagyszerű pedagógiát kell bemutatniuk. Attól lehet tartani, hogy a javaslatok nem megfelelőek, még akkor is, ha a szabályozás az ügyfél helyzetének figyelembevételét feltételezi. "