Saját tőke arány meghatározása Röviden és egyszerűen megmagyarázva
Mi a sajáttőke arány?
Az üzleti mutatók jelentik a vállalatok értékelésének alapját. A tulajdonosok, a befektetők és a bankok különböző mérőszámokat használnak a vállalatok pénzügyi megbízhatóságának, jövedelmezőségének és hitelképességének felmérésére. Fontos kulcsfigurája a Saját tőke arány (Angolul: saját tőke arány). Ez az egyik mérlegadat. Jelzi, hogy mekkora a saját tőke részesedése a vállalat teljes tőkéjében. Minél nagyobb a saját tőke részesedése a társaság teljes tőkéjében, annál magasabb a hitelminősítés és annál kisebb a társaság függősége a befektetőktől.
számítás
A saját tőke arány kiszámítását megelőzi a kiigazított tőke meghatározása. Egyszerűsítve a külső tőkét levonják a társaság összes eszközéből. A könnyű Képlet a számításhoz a saját tőke aránya:
Saját tőke/teljes tőke x 100% = saját tőke arány
A mérlegfőösszeg felhasználható a társaság teljes tőkéjére. Ha egy kiigazított számítás, a felvett tőkéből és a saját tőkéből számított teljes tőkét használják.
A saját tőke megfelel jegyzett tőke, hozzáadva az összes felhalmozott eredményt és tőketartalékot. Ebből a célból hozzáadják az eredményátvitelt és a mérlegben szereplő kötelezettség tételek értékének felét, amelyek adómentes tartalékokat és speciális értékcsökkenést mutatnak. A jegyzett tőkéhez járó fennálló hozzájárulásokat le kell vonni. Az adósságtőke magában foglalja a társaság céltartalékát és kötelezettségeit, valamint a mérlegben feltüntetett tartalékokkal ellátott speciális tételek felét.
A saját tőke arányának kiszámításakor rejtett tartalékok általában nem szerepel a társaságban. Ennek az az oka, hogy a rejtett tartalékok értékét külső elemzők nehezen tudják felmérni. Ez azonban azt jelenti, hogy ha vannak rejtett tartalékok, akkor a sajáttőke arány túl alacsony. Ha a számított kvótának tükröznie kell a saját társaságában meglévő tényleges részesedést, a tulajdonosoknak reális értéken kell meghatározniuk a rejtett tartalékokat, és be kell vonniuk a saját tőke arány kiszámításába.
Jelentőség a vállalatok értékelésében
Az adósságráta és a saját tőke megtérülése mellett a saját tőke arány az egyik legfontosabb gazdasági mutató, amellyel a általános pénzügyi helyzet vállalatok értékelhetik. Különösen a bankok és a befektetők használják a saját tőkemegfelelési hányadot, amikor fel kell mérni egy vállalat hitelképességét.
Minél nagyobb a tőke részesedése, annál alacsonyabb az adósságrészesedés a társaság teljes tőkéjében. Általában magas tőkearánynak tekinthető A gazdaságilag megalapozott cselekvés kifejezése, hogy a vállalat likviditása biztosított, és képes megbirkózni a jelentős pénzügyi veszteségekkel. A vállalat hitelképességét és így például hitelképességét ennek megfelelően magasra értékelik. Az alacsony adósságszint azt is jelenti, hogy a kamat és a törlesztés költségei alacsonyak, így a társaság likviditását nem befolyásolják negatívan a magas tőkeköltségek.
Melyik sajáttőke arány tekinthető elegendőnek?
Iparágtól függően az elegendőnek tekintett tőke összege változhat. Általában a 10% -nál kisebb arányt kell kritikusnak tekinteni. Kivételt képeznek azok a bankok, amelyek törvény szerint csak 8% -os sajáttőke-arányt garantálnak. A 10 és 25% közötti saját tőke arány nehéz gazdasági időkben működési veszteségekkel túl alacsonynak bizonyulhat. A A saját tőke aránya legalább 25% jó vagy nagyon jó értéknek tekintik.
Intézkedések a saját tőke arányának növelésére
Keresztül Adósság cseréje saját tőkére a sajáttőke arány javítható. A lehetséges intézkedések közé tartoznak a készletek csökkentése, az ügyfelek fizetési feltételeinek lerövidítése, vagy lízing a befektetett eszközök vásárlása helyett. Ily módon kevesebb tőkét kötnek le, és a felszabaduló pénzeszközökkel csökkenthető a külső tőke összege. A tőkeemelés és az eredménytartalék is javítja a saját tőke arányát, miközben megőrzi a mérlegfőösszeget.