Az Egyesült Királyság pénzügyei a Brexit után A brit bankok ragaszkodnak az EU-hoz - Handelsblatt
A pénzügyi szolgáltatási megállapodás célja az EU és az Egyesült Királyság közötti általános kereskedelmi megállapodás része. A papírral a bankszövetség alapot akar adni a brit kormánynak a Brexit-tárgyalások második fordulójához. Szeptember végén a Nemzetközi Szabályozási Stratégiai Csoport, egy másik városi lobbicsoport munkája hasonló irányba haladt. Theresa May miniszterelnök kormánya várhatóan a következő napokban hivatalos álláspontot képvisel a kérdésben.
A Brexit után a bankok valószínűleg nem tudnak pénzügyi termékeket eladni az EU többi részére Londonból. Sok bank már megkérdezte, hogyan tudnák megszervezni az EU-ba költözést.
David Davis, a Brexit minisztere a héten már bejelentette, hogy az Egyesült Királyság Európa-szerte meg akarja őrizni a munkavállalók szabad mozgását a pénzügyi szektorban. A banki alkalmazottaknak akkor nem kellene munkavállalási engedélyt kérniük, ha Frankfurtból néhány hónapra átszállítják őket, vagy fordítva.
A világ legértékesebb bankjai
A kérdés az, hogy mennyire reálisak London kívánságai. Ez az első alkalom, hogy az EU szabadkereskedelmi megállapodást ír alá a pénzügyi szolgáltatások terén. A Kanadával kötött legutóbbi megállapodás például kizárja az ágazatot. A szakértők kételkednek abban, hogy Brüsszel minden helyről kivételt tesz Nagy-Britannia számára. Svájcra hivatkoznak, amely évek óta hiába reméli, hogy bankjai bejutnak a hazai piacra. "Ennek oka van annak, hogy a svájci bankok mind Londonban vannak" - mondja a City veteránja.
A londoni bankárok szerint Nagy-Britanniának nagyobb a súlya, mint Svájcnak. A szabadkereskedelmi megállapodás azért indokolt, mert az EU és az Egyesült Királyság kapcsolata egyedülálló - mondta Sally Dewar, aki a JP Morgan amerikai befektetési bank szabályozási kérdésekért felelős a Lordok Házában tartott meghallgatáson. Az összes többi szabadkereskedelmi megállapodással ellentétben az egyik végül egy kiindulási pontról indul, ahol a szabályok már mindkét oldalon azonosak.
De a kölcsönös elismerés folyamata nagyon fárasztó lenne. Idővel a szabályozás széthúzódik, mindkét oldalon a felügyelők eltérő véleményen lehetnek, felügyeletre és választottbírósági eljárásra van szükség. Az EU ezt a lehető legnagyobb mértékben el akarja kerülni, ezért alkalmazza az egyenértékűségi szabályt a harmadik országokkal való kapcsolattartás során: Engedélyezi a termékeket és szolgáltatásokat, ha szabályozásukat az EU-megfelelőnek minősítik. Fenntartja azonban a jogot, hogy a belső piachoz való hozzáférést bármikor blokkolja.
Mely bankok menekülnek Frankfurtba a Brexit előtt
Frankfurt vagy Párizs - a lényeg az EU
Miután Nagy-Britannia az EU-ból tervezett kilépni, a londoni székhelyű pénzügyi intézményeknek saját cégre lesz szükségük banki engedéllyel az Európai Unió egyik országában, hogy termékeiket és szolgáltatásaikat a fennmaradó 27 tagállamban eladhassák. Párizs, Frankfurt, Dublin és mások a Brexit-menekültek miatt szenvednek. Frankfurt különösen előnyös. Többek között az öt legnagyobb amerikai befektetési bank közül négy saját nyilatkozataik vagy pénzügyi körök információi szerint már úgy döntött, hogy üzleti tevékenységének fontos részeit áthelyezi a Mainba. Amit eddig tudni lehet a bankok tervezéséről.
Hány bankár mozog?
Az, hogy hány munkahelyet helyeznek át, különösen a felügyeleti hatóságok követelményeitől és a Brexit szerkezetétől függ. A német BaFin pénzügyi szabályozó azt követeli, hogy a bankok a menedzsmentjük jelentős részét is költöztessék Nagy-Britanniából Németországba. A postaláda-társaságok is tüskét jelentenek az EU pénzügyi felügyeleti hatóságának, az ESMA-nak, ahol a bankok csak formálisan helyezik át székhelyüket, de az igazgatóság, az informatikai és az ellenőrzési intézmények továbbra is Londonban vagy az EU-n kívüli másik országban.
A külföldi bankok szövetsége arra számít, hogy a Brexit a következő két évben 3000–5000 munkahelyet teremt Frankfurtban. A helyszíni marketingszakember a Frankfurt Main Finance arra számít, hogy 2021-ig mintegy 10 000 munkahelyet helyeznek át Temzéből a Mainba, ha az Európai Bankhatóság (EBA) Londonból Frankfurtba és az euró elszámolás - vagyis az euróban denominált származékos ügyletek feldolgozása - áthelyezni.
Deutsche Bank - Frankfurt
A Deutsche Bank a szélsőséges esetre készül Brexit-tervezésében. "Fontos, hogy ne várjunk az utolsó pillanatig" - mondta John Cryan vezérigazgató néhány nappal ezelőtt egy videoüzenetben az alkalmazottaknak. A pénzház az értékpapír-üzlet egy részét Frankfurtba akarja költöztetni. A társaság központjában egy foglalási központot kell építeni, amelyben az európai üzleti vállalkozások nagy részét intézményi és vállalati ügyfelekkel dolgozzák fel és kezelik. A bank lemásolja a frankfurti londoni infrastruktúrát, és legalább egy átmeneti szakaszban betartja ezt a kettős struktúrát, hogy rugalmasan tudjon reagálni a Brexitre - mondta Cryan.
Nyitva hagyta, hogy hány munkahelyet érintenek a változások. Sylvie Matherat, az igazgatóság tagja májusban már említett mintegy 4000 alkalmazottat, akiket Nagy-Britannia kilépése után az EU-ból visszavonhattak Londonból. Jelenleg csaknem 8600 ember dolgozik ott a Deutsche Banknál.
Citigroup - Frankfurt
Az amerikai nagybank kereskedési engedéllyel akar felszerelni egy meglévő frankfurti leányvállalatot. Eddig a Citi az Egyesült Királyság leányvállalatán keresztül kereskedett. Az ír Citibank Europe plc (CEP) továbbra is felelős a normál banki üzletágért Európában. Azt, hogy hány munkahelyet helyeznek át a Brexit miatt, még nem határozták meg. A személyzeti levél szerint körülbelül 150 munkahelyet kell létrehozni az EU-ban.
JP Morgan - Frankfurt
A legnagyobb amerikai bank valószínűleg Frankfurtot választja európai üzleti tevékenységének legális székhelyévé, mivel a Main-i leányvállalat már rendelkezik a szükséges engedélyekkel. „De az alkalmazottak lehetnek Párizsban, Hollandiában vagy Madridban. Még nem döntöttünk. ”- mondta Jamie Dimon, a JP Morgan főnöke július 11-én.
Goldman Sachs - Frankfurt
Az amerikai befektetési banknak banki engedélyei vannak Németországban és Franciaországban, valamint fióktelepei vannak más európai városokban. "A következő 18 hónapban kibővítjük ezeket a helyeket, néhányukban további helyeket bérelünk, és ott munkahelyeket és készségeket fejlesztünk" - mondta Richard Gnodde, az Európa főnöke március végén. A bank Londonban körülbelül 6000, Frankfurtban pedig csak mintegy 200 embert foglalkoztat. Nagyon valószínű, hogy a frankfurti munkahelyek száma legalább megduplázódik - mondta Gnodde június közepén.
Morgan Stanley - Frankfurt
Egy bennfentes szerint az amerikai befektetési bank bővíteni akarja frankfurti helyét. A jövőben 400 bankárnak kell a Mainon alapulnia - mondta az ügyet ismerő személy. Eddig 200 ember dolgozott ott az amerikai intézetben.
Standard Chartered - Frankfurt
A nagy brit bank a frankfurti helyszínt szeretné bővíteni európai bázisára. "A választás természetesen Frankfurtra esett, mivel van fióktelepünk, és ott végzünk eurókiegyenlítést is" - magyarázta a májusi döntést Jose Vinals elnök. Eddig a frankfurti pénzházban körülbelül 100 alkalmazott dolgozik. Az, hogy az intézetnek végül hány alkalmazottja lesz a fővárosban, a Brexit-tárgyalások eredményétől függ.
Mizuho Financial - Frankfurt
A nagy japán bank a jövőben a Maintól szeretné irányítani az Európai Unió értékpapír-kereskedelmét. A bank bejelentette, hogy igényli a szükséges engedélyt egy új leányvállalathoz.
Sumitomo Mitsui Financial Group - Frankfurt
A japán intézet saját leányvállalatot akar alapítani Frankfurtban. Az, hogy a mintegy 1000 londoni Sumitomo Financial alkalmazott közül hányan költöznek a Mainba, még mindig nyitva áll.
Nomura - Frankfurt
A japán befektetési bank is Frankfurtot választotta jövőbeli EU-helyének. Engedélyt kért új fővállalkozáshoz. A Nomura 3000 alkalmazottal rendelkezik Európában, többségük Londonban. A bank nem kívánt nyilatkozni arról, hogy hány munkahelyet helyeznek át Frankfurtba. A legtöbb bankár valószínűleg a Brexit után is Londonban marad.
Daiwa Securities - Frankfurt
A japán értékpapír-kereskedő új leányvállalatot akar alapítani a Main-on, és Németországban kérelmezni a megfelelő engedélyt. A társaságnak körülbelül 450 alkalmazottja van az Egyesült Királyságban. Egyelőre nem világos, hogy hány alkalmazott költözik Frankfurtba, ahol a Daiwa már létrehozta befektetési banki részlegét.
HSBC - Párizs
„Kemény” Brexit esetén, amelyben Nagy-Britannia elveszíti szabad hozzáférését az európai belső piachoz, az intézet mintegy 1000 munkahelyet akar Párizsba telepíteni. A nagy brit bank hazájában 43 000 embert foglalkoztat.
Societe Generale - Párizs
A francia pénzház mintegy 400 munkahelyet helyezhet át Londonból a befektetési banki és vállalati banki szolgáltatásokból (CIB), többségükben Párizsba - mondta Frederic Oudea vezérigazgató július 11-én. Londonban a Societe Generale-nak eddig 2000 alkalmazottja volt ezekben az ágazatokban.
BNP Paribas - Párizs
Egy bennfentes szerint a nagy francia bank akár 300 befektetési bankárt is áthelyezhet Londonból Franciaországba. 2016 végén a BNP Paribas jó 3100 alkalmazottal rendelkezett a londoni befektetési bankban.
Credit Agricole - Párizs
Saját információi szerint a francia intézet 1000 londoni munkahelyének mintegy 100-át Párizsba helyezheti át.
Barclays - Dublin
A nagy brit bank bővíteni kívánja dublini székhelyét. Beszél a felügyeleti hatóságokkal annak érdekében, hogy a jövőben az EU fennmaradó 27 országában kínálhassa termékeit, amint azt a Barclays július közepén bejelentette. Az ír fővárosban az intézetnek már van egy banki engedéllyel rendelkező leányvállalata, amely eddig csak bizonyos termékeket kínált. A Barclays Bank Ireland körülbelül 100 alkalmazottal rendelkezik.
Citigroup - Dublin
A nagy amerikai bank tavaly már kibővítette leányvállalatát Dublinban. Az ír Citibank Europe plc (CEP) most a Citi EU-n belüli munkavállalóinak majdnem felét foglalkoztatja. Ezenkívül a Citi a jövőben is folytatni kívánja a szokásos banki tevékenységet Európában, míg a frankfurti leányvállalat felelős a kereskedelemért.
A London Bankers Association nem tekinti megoldásnak az egyenértékűségi modellt. Sok német vállalat, különösen az exportorientált közepes méretű vállalat, brit bankokat vesz igénybe üzleti tevékenységéhez - mondja Ronald Kent, az UK Finance munkatársa. Ezek a vállalatok nem dolgozhattak a meglévő egyenértékűségi szabályok alapján, mivel ezek csak néhány termékre vonatkoznak, és 30 napon belül felmondhatók. Kent az európaiak önérdekéhez folyamodik: ha nem törekszünk a szabadkereskedelmi megállapodásra, az "az EU vállalatainak és fogyasztóinak ártana".
Ha az európaiak kemények maradnak, az valóban drága lesz a bankoknak. "Könnyű lenne leányvállalatot létrehozni az EU-ban, és csak folytatni az üzleti tevékenységet a Brexit után" - mondja Rachel Kent a Hogan Lovells ügyvédi irodától. „De ennek megvannak az ára.” A költségek csökkentése érdekében megállapodás szükséges.